一次领100万还是每周1000 加国少女选择明智吗

2018-3-31 21:20 来源:本网综合 作者:牧涛

加拿大18岁少女拉加德(Charlie Lagarde)花4元钱买乐透彩票,却中了头等奖。她选择了每周领取1000元(免税),而不是一次性领取100万。

拉加德的选择在全球各地引发热议。很多人都觉得,她选错了。

那么,一次领100万和每周领1000,到底哪个更值呢?英国媒体BBC专门请来两个专家来详细分析。

首先我们从纯数学的角度来看:拉加德每周领1000元,只需要花19年,领到100万元。如果她活到80岁(加拿大人的平均寿命为82岁),就能领到300多万。

可是在现实中,货币是会贬值的。以每年3%通货膨胀率计算,50年后的1000块钱,只相当于现在的250元。由此计算,即便是她到了80岁,所能拿到的奖金总额,也只相当于今天的150万。

这还是最乐观的估计。如果她的寿命低于加拿大的平均值,甚至更低,能拿到的奖金的就更少了。

这也是为什么很多人都说,如果让他们却选择,一定是一次领取100万,然后拿去做投资,这样所获得收益会比每周领取1000要多很多。

远的不说,小姑娘是魁省的,最近蒙特利尔的房市涨得厉害,房价却不贵,要是将钱全拿出来,买下两三套房屋。万一以后那里的房市像多伦多、温哥华那样疯,所赚到的何止百万——在微信圈里,有人如是说。

专家赞同拉加德的选择

不过,英国投资公司Hargreaves Lansdown的分析师科尔斯女士(Sarah Coles)则对拉加德的选择持赞同观点。

她表示,暂且不从投资收益角度来说,作为一个18岁的少女,一次性拿到100万是很不健康的,她很难抵御大肆挥霍的诱惑。

那么,从投资收益最大化的角度来看,拉加德是否明智呢。

退休金公司AJ Bell的高级分析师塞尔比(Tom Selby)也给出了肯定的观点。

塞尔比表示,以投资回报率为5%计算(这里我们且采取一个比较现实的数字)。如果拉加德一次性取100万,然后全拿去投资,再每年拿出5.2万元(也就是每周1000)自用,则到83岁的时候钱就会用光。

需要注意的是,从投资收益中取钱是要交税的,而拉加德选择的每周拿1000元的奖金,是无税的。

即便是拉加德选择每周拿1000元的奖金,她也是可以投资的。假设她以500元自用,500用于投资,则在39岁时,她会收益100万,而到82岁时,总共收益1250万。

塞尔比表示,大多数人都以为自己不会面临拉加德这样的选择,其实不然。我们在做财务决定的时候,往往很容易要决定:是接受一个小的、固定收入,还是接受一个大的、一次性收入。尽管我们所要决断的金额不像拉加德这么大,但是本质是一样的。

作为理财专家,他更倾向于,尽早接受一个长期的、较小的数目,而不是以后接受一个较大数目,即所谓的双曲线贴现(hyperbolic discounting)。

不过,假如拉加德有负债或者背负按揭,塞尔比则会建议她一次性取100万,先把债还了再说,因为支付利息永远都是最不划算的,这对任何人都一样。